Стейкінг: що це таке, чим він відрізняється від майнінгу і як на ньому заробити?

Що таке стейкінг? Принцип роботи

Стейкінг (від англ. stake - "ставка", "частина прибутку") - це ніщо інше, як отримання пасивного доходу від зберігання криптовалют з використанням PoS-алгоритму (доказ частки володіння) та інших його варіацій.

Стейкінг також прийнято вважати реальною альтернативою майнінгу, який дозволяє заробляти на криптовалютах.

Суть процесу можна висловити в одному реченні - це утримання монет на крипто-гаманці для подальшого отримання дозволу на участь у видобутку крипти та подальшого отримання прибутку. Сума прибутку залежить від вашого балансу - чим він вищий, тим більше ви зможете заробити. Це можливо через застосування алгоритму консенсусу Proof of Stake, який працює подібно до депозиту або придбання акцій, внаслідок зберігання яких ви отримуєте бонуси.

Методика та дохід від стейкінгу можуть відрізнятися, залежно від мережі, яку ви використовуватимете. Але вагомим аргументом на підтримку стейкінгу буде все-таки його рентабельність, адже на відміну від майнінгу тут немає необхідності купувати дороге обладнання, а ось дохід буде таким самим або навіть більшим.

Алгоритм Proof-of-Stake (PoS). Як працює стейкінг на PoS?

Історія механізму консенсусу Proof-of-Stake (від англ. proof of stake - доказ частки володіння) починається з 2012 року, коли вперше цей механізм був застосований у криптовалюті PeerCoin. Основна ідея - використовувати так звану "частку" (stake) як засіб, що визначає ноду, що отримує право на видобуток наступного блоку.

У PoS справжність транзакцій розбирається залежно кількості монет, що лежать на його гаманці. Алгоритмом хешується інформація про цю операцію з подальшим підтвердженням достовірності операції та оновленням запису в блокчейні.

Складність видобутку та рентабельність у Proof-of-Stake обернено пропорційні кількості токенів, які належать власнику певного пулу, або вузла.

При використанні алгоритму PoS, особливого обладнання не потрібно, тому, порівнюючи з майнінгом, членів пула називають фодрежами (від англ. Forger - коваль), а не майнерами. Винагорода фоджерів обмежується комісійними за проведення транзакції, тоді як дохід залежить від «віку» монети, одержуючий при множенні всього обсягу монет термін їх зберігання одним фоджером.

Фоджером може стати будь-хто, єдина і важлива умова — мати на своєму гаманці певний обсяг монет, який змінюється в залежності від мережі.

У принципі, чистий PoS рідко застосовується, найчастіше застосовують різні його модифікації:

LPoS (Leased Proof-of-Stake) - орендований доказ частки володіння;

PoSV (Proof-of-Stake-Velocity) - доказ швидкості;

Proof of Space – доказ на основі кількості дискового простору;

Proof of Storage – доказ факту зберігання повного обсягу блоків та інші.

Алгоритм консенсусу PoS та його варіації використовують криптовалюти: EOS, NEM, Lisk, Waves, Cardano, QTUM, Bitshares, Nxt, Stratis, OmiseGo тощо.

Що таке Delegated-proof-of-stake (DPoS)? Стейкінг на DPoS

Через рік, після першого випадку застосування PoS, у 2013 році Денієлем Ларімером було розроблено новий вид Proof-of-Stake, який отримав назву Delegated-proof-of-stake, скорочено DPoS. За допомогою цього алгоритму учасники можуть використовувати свої токени для вибору валідаторів, які здійснюють перевірку та додавання блоків за винагороду.

У Delegated-proof-of-stake ті гаманці, які мають на рахунку монети, можуть брати участь у голосуванні за «делегатів», тобто за представників спільноти, які мають право на створення блоків та отримання бонусів — комісій від транзакцій. Делегати можуть налаштовувати правила мережі, підтримувати безперебійну роботу блокчейна і генерацію блоків. Важливим є те, що делегатом може стати будь-який учасник мережі, але така участь може бути лише на нетривалий час.

Користувачі, які займаються стейкінгом, а також мають шанс стати делегатом, отримали свою назву свідки. Назва не дарма така, оскільки ці користувачі безпосередньо свідчать про проведення транзакції, а також у цей час є вузлами мережі.

Delegated-proof-of-stake для вибору свідків та делегатів використовує систему репутації та голосування в режимі реального часу.

Монети в DPoS бувають 2-х типів: вільні, тобто ті, що знаходяться в обороті, та монети, що беруть участь у стейкінгу.

Види стейкінгу

I. Залежно від терміну зберігання стейкінгу буває:

• Фіксований (Locked Staking). При виборі такого стейкінгу необхідно відразу ж вказати термін, на який будуть розміщуватися кошти на рахунку, тому що раніше отримати їх назад не можна. Наприклад, якщо Ви закріпили період на 6 місяців, то за 5 місяців Ви не зможете забрати свої монети. Варто зазначити, що плата за стейкінг також буде фіксованою, але відсоткова ставка у таких договорів досить висока, тому досить часто обирають саме цей варіант, щоб отримати більший прибуток.
• Безстроковий (Flexible Staking). Кінцевий період зберігання монет не вказується, а користувач будь-коли може забрати свої кошти назад. Винагороди нараховуються до тих пір, поки не будуть виведені всі монети, або не буде відкрито ордер на продаж токенів. Протягом 24 годин приходить перша винагорода, при цьому не щоденна виплата, найчастіше вона відбувається 1 раз на місяць. Безстрокові контракти більшою мірою підходять для людей, які люблять часті зміни та отримання пасивного доходу регулярно.

ІІ. Залежно від цього, де здійснюється стейкинг, розрізняють такі його види:

• DeFi-стейкінг. Головна відмінність DeFi-стейкінгу від звичайного в тому, що тут можуть брати участь треті особи, ними можуть бути, наприклад, компанії, які займаються кредитуванням, страхуванням, прогнозуванням тощо, при цьому вони працюють на блокчейні.

DeFi-стейкінг популярний тим, що має низку своїх переваг:

1. Миттєвість переведення в готівку коштів — протягом 24 годин можна забрати свій заробіток, нарахування якого відбувається щодня. Немає потреби очікувати цілий місяць на виплати.
2. Висока дохідність - поріг входу в DeFi-стейкінг набагато нижчий, ніж в інших, при цьому нараховуються вищі відсотки заробітку. Вибираючи ДеФі, правильну монету для стекінгу, а також термін, можна пасивно заробити 100% річних і навіть вище, при цьому зі звичайними блокчейнами на PoS досить важко заробити понад 10% річних.
3. Гарантія на виплату – наприклад, у Binance BNB Staking, користувача захищає авторитет майданчика, окрім основного смарт-контракту.

Але тут також не обходиться і без ризиків, які можливі, якщо в smart-контрактах буде знайдено вразливість, що може призвести до втрати всіх монет користувачем.

• Стейкінг на криптовалютних біржах. Початківцям радять обирати саме цей тип стейкінгу, адже цей процес досить простий. Найбільші біржі самі запускають свої ноди для валідації PoS-блокчейну, що дає можливість торговим майданчикам заробити дохід від валідації та постійно накопичувати монети всередині біржі. Мінусом такого варіанту стейкінгу може бути частий зламування криптовалютних бірж, внаслідок чого користувач може залишитися ні з чим.
• Стейкінг у гаманцях. Для використання такого виду стейкінгу особливою навичкою не потрібно володіти, необхідний лише поповнений баланс криптогаманця. Зберігаючи криптовалюту на гаманці, мінімізується ризик його злому та крадіжки монет, на відміну від криптобірж.

Стейкінг vs Майнінг

Найголовніша відмінність стейкінгу від майнінгу – алгоритм консенсусу, який використовується для перевірки транзакції. При стейкінгу часто використовують Proof-of-Stake та інші його варіації, при майнінгу - Proof-of-Work.

Розглянемо й інші відмінності між стейкінгом та майнінгом:

Скільки можна заробити на стейкінгу?

На сьогоднішній день стейкінг залишається досить популярним варіантом для пасивного заробітку, оскільки не вимагає жодних матеріальних вкладень, при цьому дає досить хороший прибуток.

Не можна назвати конкретну суму, яку ви можете отримати при стейкінгу, оскільки весь заробіток зав'язаний на виборі монети, варіанті стейкінгу та періодом, на який ви плануєте розмістити актив. Відсотки заробітку у користувачів можуть різнитися між собою. Порівняно з майнінгом, тут ситуація стабільніша, тому ви 100% отримаєте свої бонуси.

Є проекти, де винагороди можуть отримати не всі учасники, а лише ті, що були обрані як валідатори, але тут уже потрібно мати велику суму грошей. Якщо такої суми немає, то користувачі найчастіше шукають однодумців і поєднуються з ними в стейкінг-пули, щоб стати валідатором. Зрештою зароблена сума буде розподілена між усіма користувачами пулу в тих частках, які були вкладені кожним із них.

Ризики стейкінгу

У будь-якій сфері діяльності, до якої причетні фінанси, завжди будуть ті чи інші ризики, стейкінг не є винятком із правил:

1. Волатильність курсів криптовалют. Чим нижче впаде курс монети, яку ви обрали для стейкінгу, тим менший заробіток у фіаті ви отримаєте. Варто вибирати крипту, яка показує плавне динамічне зростання, тоді ризик прогоріти дуже мінімальний.
2. Злами облікових записів і кібератаки на протокол або біржу. Для запобігання втрати своїх активів необхідно надійно зберігати свої логіни та паролі, а також краще здійснювати стейкінг на апаратних криптовалютних гаманцях. Пам'ятайте! Якщо ви отримуєте листа від валідатора з проханням відправити гроші безпосередньо, це швидше за все шахрай, так що такі прохання краще відразу ігноруйте.
3. Блокування вузлів валідатора, що зберігає токени. Такий варіант може бути можливий, якщо під час проведення транзакції вузли не підтримують 100% час працездатності.

Висновок

З кожним роком стейкінг криптовалют набирає все більшої популярності, оскільки показує досить хороший рівень прибутковості при невеликих ризиках. У порівнянні з банківським сектором, стейкінг деяких криптомонет приносить більше заробітку, ніж вкладення грошей на депозит у банківській установі.

Отримання пасивного доходу від стейкінгу приваблює все більше інвесторів у цю сферу, а різноманітні види дають можливість стати учасниками спільноти багатьом користувачам з різними початковими капіталами. Новачки можуть почати з мінімальних вкладень та безпечно розмістити свої монети, а для більш впевнених можна спробувати DeFi-стейкінг. У жодному разі не варто забувати про можливі ризики!